Introdução aos princípios básicos do funcionamento da economia, análise da oferta e da demanda, produção agregada, demanda agregada e crescimento econômico, bem como a análise das principais variáveis macroeconômicas. A trajetória contempla ainda conhecer e analisar a política monetária e fiscal, considerando a conjuntura econômica. O funcionamento das taxas de câmbio, do comercio internacional e dos fluxos de capitais. Os ciclos econômicos e a sua relação com as variáveis macroeconômicas e com o desempenho dos ativos financeiros.

A aprendizagem abrange os fundamentos de finanças corporativas, no âmbito das principais decisões financeiras: captação e alocação de recursos. O uso da alavancagem financeira e a estrutura de capital. A política de investimentos e a busca pela geração de valor, com sustentabilidade. A trajetória contempla ainda os princípios norteadores da governança corporativa, passando pelos mecanismos internos e externos de governança. Análise da importância e dos impactos da assimetria de informação na relação empresa e mercado. A teoria da agência e sua relação agente-principal e os problemas de assimetria de informação (seleção adversa, risco moral e sinalização). Apresentação das melhores práticas de governança corporativa para as empresas de capital aberto, bem como os princípios ESG (Environmental, Social and Governance), na condução dos negócios e relação com os stakeholders.

Compreensão da estrutura de capital e o mix de financiamento entre capital próprio e capital de terceiros. Análise sobre a capacidade de pagamento de uma empresa, as vantagens e desvantagens das diversas fontes e opções de financiamento. O processo de abertura de capital na bolsa de valores, além das modalidades de emissão de dívida no mercado de capitais brasileiro e internacional. A trajetória contempla ainda as modalidades de crédito e financiamento nos bancos brasileiros.

Aplicações, o processo e a estrutura de um relatório de avaliação de ações. Abordagem sobre as estimativas de taxas de retorno, a partir dos principais modelos utilizados no mercado financeiro. A trajetória contempla ainda a análise absoluta e relativa de ações, avaliação de títulos de dívida público e privado, além da análise do risco de crédito e do risco de taxa de juros.

Compreensão das características e da classificação dos fundos de investimento. Análise e recomendação dos fundos de investimento mais adequados de acordo com o perfil do investidor. Análise do perfil do investidor, elaboração de uma política de investimentos, estruturação de um portfólio de investimentos, acompanhamento do desempenho e rebalanceamento. A trajetória contempla ainda a gestão de riscos para famílias e investidores individuais.

Gestão de portfólio de investimentos em renda fixa e renda variável. Estratégias de investimento baseadas na curva de juros, em crédito privado e em renda variável: botom-up, top-down, baseada em fatores e ativista. Análise e escolha do benchmarking. A trajetória contempla ainda a gestão passiva e ativa de portfólios de investimento, a análise e gestão de riscos em portfólios de investimentos, além da avaliação da gestão de portfólio de investimentos.

Compreensão sobre os principais investimentos alternativos utilizados em portfólios de investimento: hedge funds, private equity, imóveis, commodities e infraestrutura. Estratégias de alocação de capital com investimentos alternativos, além da avaliação de investimentos alternativos. Apresentação dos principais instrumentos financeiros derivativos: opções, contratos futuros, contratos a termo e swap. A trajetória contempla ainda o uso dos derivativos para alavancagem, especulação e para proteção contra riscos (hedge), avaliação de derivativos, bem como estudo sobre as criptomoedas.

Avaliação de projetos de investimento de capital, considerando as estimativas de fluxo de caixa, custo de capital e as técnicas de análise de viabilidade econômica. Avaliação do risco dos projetos de investimento de capital. Análise dos fatores ESG em projetos de investimento. A trajetória contempla ainda avaliação das transações de M&A, considerando os motivos e o formato da transação, os mecanismos de defesa, os aspectos antitruste e a análise estratégica e econômica de sinergias potenciais.

Compreensão e comparação da perspectiva do comportamento econômico humano, a partir das finanças tradicionais e das finanças comportamentais, além da análise do processo de tomada de decisão. A trajetória contempla ainda a comparação entre as perspectivas de comportamento do mercado e a estruturação de um portfólio de investimentos através das finanças tradicionais e das finanças comportamentais, bem como a análise dos vieses emocionais e dos erros cognitivos.

Compreensão da importância da ética nas relações profissionais de forma a gerar valor para todas as partes envolvidas em um negócio e estruturar relacionamentos de longo prazo. Aborda a importância de conhecer a legislação e os códigos de conduta profissional. A identificação de conflitos de interesse e a proposição de medidas necessárias para a sua mitigação. A identificação, o tratamento e a proteção das informações privilegiadas, evitando que sejam utilizadas para a obtenção de ganhos. A trajetória contempla ainda a importância da qualidade, clareza e transparência nas informações prestadas aos clientes, ao empregador e ao mercado.

Análise do histórico, perfil e estratégia de grandes investidores no mercado financeiro nacional e internacional, como Benjamin Graham, Warren Buffett, Peter Lynch, Philip Fisher, George Soros e outros, além da identificação dos diferenciais que mais contribuíram para o sucesso das estratégias de investimentos. Análise sobre como as estratégias bem-sucedidas podem servir de base para a elaboração de estratégias próprias para investidores e gestores de recursos, considerando o ambiente e as realidades individuais. A trajetória contempla ainda a estruturação de políticas de investimento e de portfólios, a partir de estratégias que já se mostraram bem-sucedidas e a partir do conhecimento técnico de análise de ativos e formação de portfólios.